FAKTOR PENENTU KREDIT MACET PADA BANK UMUM KONVENSIONAL DI INDONESIA PADA MASA COVID-19 DAN PASCA COVID-19
Published:
2026-09-26Downloads
Abstract
This study aims to analyze the impact of determinants of nonperforming loans at conventional commercial banks in Indonesia during the COVID-19 pandemic and in the post-COVID-19 period.This study examines 10 conventional banks in Indonesia, as these 10 banks account for 70% of banking sector funding mobilization and disbursement. The study period is 2020–2025, covering the COVID-19 pandemic and the post-COVID-19 recovery period. The data analysis method used is panel data regression analysis.The results indicate that, under the Random Effects Model (REM), consumer loan disbursements, investment loan disbursements, and the policy interest rate have a significant positive effect on non-performing loans at conventional commercial banks during the study period, while the variables Working Capital Loans, Net Interest Margin/NIM, and Allowance for Credit Lossess/CKPN have no significant effect.This study suggests that bank interest rates are perceived as too high; Bank Indonesia is expected to lower its policy interest rate to further increase credit disbursement. In addition, banks also need to be more cautious in extending credit to reduce the risk of nonperforming loans.
Keywords:
Bank Credit Net Interest Margin (NIM) Allowance for Credit Losses Policy Interest Rate Non-performing LoansReferences
Abd’rachim, E. A. (2021). Buku Manajemen Keuangan. PT Perca.
Adnan, M. A., Faozi, K., Zulhendra, & Hadianto, M. S. (2022). Rasio Keuangan BPKH. Jakarta: Badan Pengelola Keuangan Haji.
Agustina, R. S. (2021). THE CREDIT RESTRUCTURING AS A FORM OF PROTECTION AGAINST CUSTOMERS DURING THE COVID-19 PANDEMIC. International Journal of Law Reconstruction, 5(2), 228. https://doi.org/10.26532/ijlr.v5i2.17528
Aldil, N. N. R., Muhamad, R. N. E., Puput. P., (2025) Pengaruh Car, Npl, Dan Roa
Terhadap Penyaluran Kredit Modal Kerja (Studi Pada Bank Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (Bei) Periode 2021). Jurnal Ekonomi & Bisnis
Alitu, F. L. A., Naukoko, A. T., & Tumilaar, R. L. H. (2020). Analisis Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Non-Performing Loan dan Loan to Deposit Ratio terhadap Penyaluran Kredit Investasi pada Perbankan di Sulawesi Selatan Periode 2014:Q1–2018:Q4. Jurnal Berkala Ilmiah Efisiensi, 20(2).
Amalinda, S. O. Rifki, K. (2022). Analisis peran kredit investasi terhadap pertumbuhan ekonomi di Indonesia. Jurnal Paradigma Ekonomika Vol.17.No.2, April–Juni 2022
Asna Widyanto, Deny, R. Ery Wibowo Agung, and . Alwiyah. 2020. “Analis
Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Net Interest Margin Pada Perusahaan PerbankanYangTerdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode 2012-2016.” Maksimum10(1):95. doi: 10.26714/mki.10.1.2020.95-105.g Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia et al., 2020)
Ananda, P., & Asmeri, R. & Putri, S.Y.A. (2023). Pengaruh Adanya Restrukturisasi Kredit terhadap Perilaku Pembayaran Kewajiban Umkm Dalam Masa Pandemi Covid-19 Kabupaten Pesisir Selatan Tahun 2020. Ekasakti Pareso Jurnal Akuntansi 1, no. 4 : 412–21
Anastasiou, D., Bragoudakis, Z., & Giannoulakis, S. (2021). Perceived VS Actual Financial Crisis and Bank Credit Standards: is there any Indication of Self-Fulfilling Prophecy? Research in International Business and Finance, 58, 101486. https://doi.org/10.1016/j.ribaf.2021.101486
Arsy, S.W., & Cahyaningtyas, S.R., & Waskito, I. (2023). Dampak Kebijakan Restrukturisasi Kredit Terhadap Non Performing Loan (NPL) Pada Perbankan DiIndonesia Di Masa Pandemi Covid-19. Jurnal Risma. Vol. 3 No.2Islamic Banks in Malaysia." International Journal of Islamic and Middle Eastern Finance and Management, 13(4), 789-803.
Asna Widyanto, Deny, R. Ery Wibowo Agung, and . Alwiyah. 2020. “Analisis
Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Net Interest Margin Pada Perusahaan PerbankanYangTerdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode 2012-2016.” Maksimum10(1):95. doi: 10.26714/mki.10.1.2020.95-105.
Bahrul. M, Nur. V. O. Totok. I. (2022)” Pengaruh Net Interest Margin/NIM, Non Performing Loan (NPL) dan Dana Pihak Ketiga (DPK) Terhadap Penyaluran Kredit Pada Bank Umum Konvensional Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode 2019-2021
Bank Indonesia. (2020). Tinjauan Kebijakan Moneter Juni 2020. Jakarta: Bank Indonesia. Diakses melalui https://www.bi.go.id
Bank Indonesia (2005) Surat Edaran No.7/3/DPNP. Tentang Penilaian Kualitas Aktiva Bank Umum
Bank Indonesia (2021). Laporan Kebijakan Moneter: Strategi Pemulihan Ekonomi Nasional.
Bank Indonesia (2021). Laporan Stabilitas Sistem Keuangan: Dampak Pandemi COVID-19 terhadap Sektor Perbankan. Jakarta: Bank Indonesia.
Baltagi, B. H. (2021). Econometric Analysis of Panel Data (6th ed.). Springer.
Berita, (2020). Strategi bank mengatur likuiditas di masa pandemic corona. https://keuangan. kontan.co.id/news. Diakses tanggal 25 Maret 2022.
Brigham, E. F., & Ehrhardt, M. C. (2022). Financial Management: Theory & Practice (17th ed.). Cengage Learning.
Cahya, Mohammad Wahyudi Indra (2025) Pengaruh Risiko Kredit dan Biaya Operasional Terhadap Profitabilitas Dengan Likuiditas Sebagai Mediasi pada Bank Perkreditan Rakyat Milik Pemerintah Daerah di Jawa Timur. Masters thesis, Universitas Hayam Wuruk Perbanas. Crawford, J., Butler-Henderson, K., Rudolph, J., Malkawi, B., Glowatz, M.,
Burton, R. & Lam, S. (2020). COVID-19: 20 Countries' Higher Education Intra-Period Digital Pedagogy Responses.Journal of Applied Learning & Teaching,3(1), 1-20.
Damanik, Erdy Riahman, and Atika Purnamasari. 2022. “Pengaruh Non
Performing Loan Dan Net Interest Margin Terhadap Profitabilitas Perbankan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2017-2020.” Jurnal Penelitian PengembanganIlmu Manajemen Dan Akuntansi STIE Putra Perdana Indonesia 26(1):3283–3302.
Dea, P.Y & Devirosawati, M. (2024). Pengaruh Net Interest Margin, Capital Adequacy Ratio, Dan Beban Operasional Pendapatan Operasional Terhadap Non Performing Loan Journal of Accounting and Business Studies. Vol. 9, No. 1. Dendawijaya, Lukman, dkk. Manajemen Perbankan. Jakarta: Ghalia Indonesia, 2001:23–27
Dewi, N., & Ghalib, S. (2024). Pengaruh Capital Adequacy Ratio(CAR) dan Net Interest Margin/NIM Terhadap Return On Asset(ROA) dan Non Performing Loan(NPL) Sebagai Variabel InterveningPada PT Bank Pembangunan Daerah Kalimantan Selatan. Volume 13Nomor 01
Erdkhadifa. R. (2022). Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Pertumbuhan Ekonomi di Jawa Timur dengan Pendekatan Spatial Regression. IQTISHADUNA: Jurnal Ilmiah Ekonomi Kita Desember 2022, Vol.11, No.2: 122-140. https://doi.org/10.46367/iqtishaduna.v11i2.729
Frans, F. G., Dasman, S., Sari, P. P., & Tiffani, D. A. (2024). Pengaruh Dana Pihak
Ketiga (DPK), Non Performing Loan (NPL) dan BI Rate terhadap Penyaluran Kredit Perbankan pada Bank Umum di Indonesia yang Terdaftar di OJK Periode 2019–2023. Jurnal Manajemen Perbankan Keuangan Nitro, 7(2), 108–119. https://doi.org/10.56858/jmpkn.v7i2.348
Hanif, M. S., & Widawati, A. S. (2024). Analisis Determinan Kredit Macet pada UMKM di Indonesia. Jurnal Riset Entrepreneurship, 7(1), 31–45.
Haqni, Safrinda Dwika Maulia (2022) Analisis Pengaruh NPL, CAR, ROA, LDR dan SIZE terhadap CKPN Bank Konvensional. Undergraduate thesis, Universitas Hayam Wuruk Perbanas Surabaya.
Harahap, Ardhansyah Putra & Dwi Saraswati (2020). Bank dan Lembaga Keuangan Lainnya. Penyaluran Kredit pada Bank Umum yang Go Publik di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Ekonomi Manajemen Dan Akuntansi, 26(46), 119–131.
Hasbi, H. (2023). Manajemen Keuangan. Ruang Karya Bersama.
Permata, W. I., & Subiyantoro, H. (2025). Digital Banking Transformation: Opportunities, Challenges, And Collaboration. Https://Doi.Org/10.38035/Gijea.V3i3
Purnomo, Okky (2025). Pengaruh Penyaluran Kredit Modal Kerja, Kredit Investasi Dan Kredit Konsumtif Terhadap Pertumbuhan Ekonomi Di Jawa Timur Dengan Pad Sebagai Variabel Intervening.
Putra, Ardian Prima, Nunun Tri Widarwati, Bambang Nur C, and Purwanto Purwanto. 2020. “Pengaruh Foreign Ownership, Loan Deposit Rasio, Dan GDPGrowthTerhadap Net Interest Margin.” INOBIS: Jurnal Inovasi Bisnis Dan ManajemenIndonesia 3(4):482–95. doi: 10.31842/jurnalinobis.v3i4.153.
Idris, Miftah` (2025) Prinsip Kehati-Hatian Sebagai Upaya Preventif Terhadap Terjadinya Kredit Macet Pada Penyaluran Kredit Perbankan Bagi Umkm Di Indonesia = The Prudential Priciple As A Preventive Measure Against Non-Performing Loan In Banking Lending For Msmes In Indonesia
Inaya , Tusifa (2025) Pengaruh Net Interest Margin dan Non-Performing Loan terhadap Stabilitas Perbankan pada Industri Perbankan ASEAN-5. Ekonomi dan Bisnis, Universitas Lampung.
Indra Gunawan Purba, Anjani Sipahutar, Irwansyah (2022). JURNAL Normatif Fakultas Hukum Universitas Al Azharvol 2 No. 2. Pengaturan Pemberian Kredit Pada Dunia Perbankan Di Indonesia
Istiqomah, N., Buchori, W. P. M., & Nirbita, B. N. (2024). Analisis Determinan of Non Performing Loan (Studi pada Bank Umum BUMN di Indonesia). JURNAL CAPITAL, 6(2), 100–115. https://doi.org/10.33747/capital.v6i2.226
Johan, P. P. A., Lita, P. S., Ida, S. (2024). Peran Suku Bunga Dalam Memoderasi Pengaruh Solvabilitas, Loan To Deposit Ratiodan Non Performing Loan terhadap Profitabilitas Pada Bank Umum Konvensional Persero Yang Terdaftar Di Otoritas Jasa Keuanganpada Tahun 2015-2022. Jurnal Mahasiswa Entrepreneur (Jme) Vol. 3, No. 1, Januari 2024 : 41-55
Kenzen, S. 2023. PengaruhCapital Adequacy Ratio(CAR), Loan To Deposit
Ratio(LDR) Dan Non Performing Loan (NPL) Terhadap Return On Assets(ROA) Pada SektorPerbankan Di Bursa Efek Indonesia (BEI) Tahun 2018-2022 Dengan Suku Bunga Sebagai Variabel Moderasi. Jurnal Manajemen Terapan dan Keuangan (Mankeu). Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Jambi.
Kurnia, R. D. (2021, April 12). Net Interest Margin: Pengertian, Teori, Faktor, & Formula.Retrievedfrom www.qoala.app: https://www.qoala.app/id/blog/keuangan/administrasi/apa-itu-net-interest-margin/
Lestari R.M., Febriani R.E. dan Putri N.T. (2021). Pengaruh Kredit Perbankan Terhadap Pertumbuhan Ekonomi Provinsi di Sumatera. Convergence : The Journal of Economic Development, ISSN 2721-6330, Vol.3, No.2, Hal.179- 195, Desember 2021. https://doi.org/10.33369/convergence-jep.v3i2.22388
Liana, Deska (2020) Pengaruh Kualitas Aktiva Produktif Dan Kredit Bermasalah Terhadap Profitabilitas Koperasi Simpan Pinjam Nasari Palembang. S-1 Thesis, 021008 Universitas Tridinanti Palembang.
Maike, V. A. (2022). Pengaruh Rasio Kesehatan Bank Terhadap Penyaluran
Kredit Modal Kerja Pada Usaha Mikro, Kecil Dan Menengah (Umkm) Di Masa Pandemi Covid-19. Volume 1 No 4tahun 2022
MARGONO, H., WARDANI, M. K., & SAFITRI, J. (2020). Roles of Capital 209 Adequacy and Liquidity to Improve Banking Performance. The Journal of Asian Finance, Economics and Business, 7(11), 75–81. https://doi.org/10.13106/jafeb.2020.vol7.no11.075
Musta’da, N & Pramono, N.H. (2022). Non Performing Loan: analisis kredit bermasalah di masa Relaxation on Financial Performance in LPD Buleleng Regency During the Pandemic of Covid- 19. International Journal of Social Science and Business, 5(4), 475. Napitupulu. R. B..Simanjuntak. T. P. Hutabarat L... Damanik. H., Harianja.
H..Sirait. R. T. M., Tobing, L., & Ria, C. E. (2021). Penelitian Bisnis. Tekuk dan Analisa dengan SPSS- STATA Eviews. I ed. Madenatera.
Kadek A. D. N. A., I Nyoman S., I Made A. M. P. (2026). Implikasi Penetapan Suku Bunga Kredit bagi Nasabah Debitur . Tersedia: https://journal-stiayappimakassar.ac.id/index.php/Eksekusi
Kasmir. (2023). Dasar-Dasar Perbankan (Edisi Revisi). Depok: Rajawali Pers.
Lumapow, L. S. (2025). Statistik Deskriptif. Pustaka Press Indonesia.
Nilam, C. Isro I. M. (2023). Pengaruh BI-7 Day Reverse Repo Rate Dan Inflasi
Terhadap Pembiayaan Akad Murabahah Pada Bank Umum Syariah (Periode 2018-2021. Jurnal Ilmiah Wahana Pendidikan, Januari 2023, 9 (1), 299-309
Novita D, Saladin, G. (2024). Jurnal Bisnis dan Pembangunan https://journalmab.ulm.ac.id/index.php/jbp. Volume 13Nomor01
Nopiyan, P. E., Sari Sanjaya, N. M. W., & Kartika, R. D. (2021). The Effect Credit Restructuring Relaxation on Financial Performance in LPD Buleleng Regency During the Pandemic of Covid-19. International Journal of Social Science and Business, 5(4), 475. https://doi.org/10.23887/ijssb.v5i4.38166
Nurmetri, S., Adnan, M., & Ar-Raniry, U. I. N. (2024). Ketidakstabilan ekonomi mempengaruhi perkembangan ekonomi global. Jurnal Ilmiah Indonesia, 9(4). https://jurnal.syntaxliterate.co.id/index.php/syntax-literate/article/view/14328
Musta'da. N & Nugroho. (2022). Non Performing Loan: analisis kredit bermasalah di masa pandemi Covid 19. Vol. 2 No. 1 (2022): Journal of Accounting and Digital Finance
Nurani, K. (2021). Pengaruh LDR, CAR DAN NIM terhadap NPL pada PT Bank
Perkreditan Rakyat. Bank Jurnal Ilmiah MEA (Manajemen, Ekonomi, dan Akuntansi) Vol. 5 No. 3. OJK. 2015. Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 11/POJK.03/2015 Tentang Ketentuan Kehati-Hatian Dalam Rangka Stimulus Perekonomian Nasional Bagi Bank Umum
Octarina, A. S., & Khoirudin, R. (2022). Analisis peran kredit investasi terhadap pertumbuhan ekonomi di Indonesia. Jurnal Paradigma Ekonomika, 17(2).
Otoritas Jasa Keuangan. (2020), Effectiveness Of Credit RestructuringIn
Banking Related To The Implementation Of Pojk No.11/Pojk.03/2020 During The Covid-19 Pandemic
Otoritas Jasa Keuangan (2021). Laporan Perkembangan Restrukturisasi Kredit di Tengah Pandemi. Jakarta: OJK.
Otoritas Jasa Keuangan (OJK). (2024). Laporan Kinerja Industri Perbankan 2024. OJK.
Otoritas Jasa Keuangan. (2024). Statistik Perbankan Indonesia 2024. Jakarta: Otoritas Jasa Keuangan.
Prasetyo, B. (2021). Tinjauan Terhadap Pelaksanaan Restrukturisasi Kredit Perbankan. Jurnal Hukum Adigama, 4(1).
Purba, M. L., Sihotang, J., & Simatupang, F. C. (2024). Transmisi kebijakan moneter dan dampaknya terhadap perekonomian Indonesia. Journal of Economic, Management, Accounting and Technology, 7(1), 78–90. https://doi.org/10.32500/jematech.v7i1.5794
Putri, Weny, Feby Astrid Kesaulya, and Khairunnisa. 2021. “Pengaruh Non Performing Loan ( NPL ) Dan Loan to Deposit Ratio ( LDR ) Terhadap Kinerja KeuanganPerbankan.” Global Financial Accounting Journal 05(02):148–58.
Santoso dan Triandaru dalam Putra (2020), Buku Bank dan Lembaga Keuangan Lainnya.
Syafril. (2020). Bank & Lembaga Keuangan Modern Lainnya. Jakarta: Kencana.
Ramadanti, F., & Setyowati, E. 2022. “Pengaruh NPL, LDR, BOPO Dan NIM TerhadapROA Pada PT Bank Mandiri.” 10(2):695–706.
Risantyo, R. (2021). Efektifitas Restrukturisasi Kredit Perbankan Terkait
Penerapan POJK No 11/POJK. 03/2020 Di Masa Pandemi Covid 19. Jurnal Hukum dan Pembangunan Ekonomi,9(2), 185-197.
Rose, P. S. (2022). Commercial Bank Management (Fifth Edition). McGraw-HillIrwin.
Saputro,R.S., Salim.H.S., & Suhartana.W.P. (2023) Kolektibilitas Restrukturisasi
Kredit Atas Pinjaman Kredit Perbankan Terdampak Pandemi Corona Virus Disease 2019 (Covid-19). Jurnal Risalah Kenotariatan 4, no. 2 Statistik Perbankan Indonesia
Setyawan A.N (2023). Pelaksanaan Restrukturisasi Kredit Usaha Rakyat (KUR)
Terhadap Kredit Macet Berdasarkan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 40/POJK. 03/2019 (Studi Di PT Bank Negara Indonesia (Persero) Cabang Tegal)
Siagian, S., Lidwan, N., Sopyan, S., Ridwan, W., & Roni, F. (2022). Analisis Kredit, NPL dan ROA Perbankan Nasional saat Pandemi Covid-19. Akrab Juara : Jurnal Ilmu-Ilmu Sosial, 7(2), 231–246. https://doi.org/10.58487/akrabjuara.v7i2.1816
Siti Alawiyah Vebriana (2020), Diharpi Herli Setyowati, Ade Ali Nurdin
Vol. 1 No. 1 (2020): Indonesian Journal Of Economics And Management (November 2020)
Suhaimi. (2021). Studi Manajeman risiko Pada Bank Syariah Indonesia (BSI)
Sutrisno, M. S., Laksana, B., & Djuwarsa, T. (2022). Pengaruh NPL dan CAR Terhadap ROA pada Bank Umum Milik Negara. Indonesian Journal of Economics and Management, 2(2), 429–440. https://doi.org/10.35313/ijem.v2i2.3260
Kartu Bank. (2020). 5 Kolektibilitas kartu kredit Menurut Bank Indonesia
World Health Organization. (2020, Maret 18). emergencies/disease/novel- coronavirus2019/advice-for-public. Retrieved Maret 30, 2020, from www.who.int: http://www.who.int/bab Widarjono, A. 2007. Ekonometrika Teori Dan Aplikasi.
Wulandari, Debby (2021), Tesis: Pengaruh Tingkat Suku Bunga, Nilai Tukar (Kurs) dan Struktur Modal Terhadap Profitabilitas Perbankan (Studi pada Perbankan BUMN dan Swasta Go Public di Indonesia).
Yahya, M., & Devirosawati, D. (2024). Pengaruh Net Interest Margin terhadap Non-Performing Loan pada Bank Umum Konvensional di Indonesia. Journal of Applied Business Studies, 6(1).
Yudi, Martono. 2020. “Pengertian Loan Deposit Ratio (LDR) Perbankan Indonesia. Http//Www.Accurate.Id.Com.” 17–53. Zhu, N., Zhang, D., Wang, W., Li, X., Yang, B., Song, J., Zhao, X., Huang, B., Shi, W., Lu, R., Niu, P., Zhan, F., Ma, X., Wang, D., Xu, W., Wu, G., babGao, G. F., Tan, W., & China Novel Coronavirus Investigating and Research Team. (2020). A novel coronavirus from patients with pneumonia in China, 2019. New England Journal of Medicine, 382, 727–733. https://doi.org/10.1056/NEJMoa2001017
License
Copyright (c) 2026 Sri Nur Fadhilah, Rinaldi Rustam
This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 International License.
Downloads
How to Cite
